ACCOUNTING POLICY AS A TOOL FOR GENERATING INFORMATION FROM LIABILITY AND EQUITY ACCOUNTS OF AGRICULTURAL ENTERPRISES
DOI:
https://doi.org/10.32782/inclusive_economics.13-7Keywords:
accounting policy, liability and equity accounts, accounting, equity, resource capital, debt capital, liabilities, provisions, agricultural enterprises, management information supportAbstract
The article examines the theoretical, methodological, and organizational foundations for developing accounting policies related to liability and equity accounts of agricultural enterprises. The necessity of expanding the functional role of accounting policy from regulating accounting methods and financial reporting procedures to generating high-quality, reliable, and analytically useful information in accordance with the needs of the management system is substantiated. The relevance of this approach is determined by the specific characteristics of agricultural enterprises, including the use of land and other natural resources, specific capital structures, the recognition of provisions and reserves, and the need to account for business risks. The relationship between the objectives and tasks of accounting policy and the expected information outcomes of its implementation is substantiated. The accounting policy provisions are systematized according to the logical relationship “accounting policy object – methodological provisions – information outcome.” The key provisions for generating information on equity and resource capital, long-term and current liabilities, provisions and reserves, as well as specific liabilities of agricultural enterprises, are specified. The methodological and organizational foundations for generating information from liability and equity accounts have been improved. The methodological component covers the classification, recognition and measurement of capital and liabilities, the recognition of provisions, and information disclosure, while the organizational component includes the development of the working chart of accounts, analytical accounting, accounting registers, document flow, and internal control. The proposed approach ensures the consistent transformation of information on equity, debt capital, and temporarily attracted social capital into reporting indicators and its use for management information support at the micro, meso, and macro levels.
References
Про бухгалтерський облік та фінансову звітність в Україні: Закон України від 16.07.1999. № 996. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/996-14#Text
Про затвердження Національного положення (стандарту) бухгалтерського обліку 1 Загальні вимоги до фінансової звітності: наказ Міністерства фінансів України від 07 лютого 2013 № 73. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/z0336-13#Text
Міжнародний стандарт бухгалтерського обліку (МСБО 8). Облікові політики, зміни в облікових політиках та помилки. URL: https://ips.ligazakon.net/document/mu17031
Шерстюк О. Л. Облікова політика як основа формування фінансової звітності. Регіональні перспективи: наук.-практ. журнал. 2001. Вип. 2–3 (15–16). С. 98–100.
Верига Ю.А., Волошин А.М. Бухгалтерська фінансова звітність підприємства : навч. посіб. / за ред. проф. Ю.А. Вериги, 2-е вид., перероб. і доп. К.: ПП «Видавничий дім „Комп’ютерпрес”», 2008. 472 с.
Лебедзевич Я. В. Вплив облікової політики підприємства на доходи та результати діяльності. Вісник. ЖІТІ. 2001. № 15. С. 155-162.
Сторожук Т. М. Облікова політика підприємства: сутність та призначення. Науковий вісник Національного університету ДПС України (економіка, право). 2009. № 3.
Чижевська Л. В., Поліщук І. Р., Сарган С. С. Облікова політика як інструмент управління фінансовими результатами підприємства. URL: http://eztuir.ztu.edu.ua/123456789/8142
Бутинець Ф. Ф. Теорія бухгалтерського обліку: підручник / за ред. Ф. Ф. Бутинця. Житомир: Рута, 2003. 444 с.
Бутинець Ф. Ф. Бухгалтерський облік: облікова політика і план рахунків, стандарти і кореспонденція рахунків, звітність / за ред. Ф. Ф. Бутинця, Н. М. Малюги. Житомир: Рута, 2005. 512 с.
Подолянчук О. А. Облікова політика та її вплив на доходи сільськогосподарських підприємств. Економіка АПК. 2008. № 4. С. 103–108.
Проданчук М. А. Облік у системі управління аграрним бізнесом підприємств: моногр. / М. А. Проданчук. К.: ННЦ ІАЕ, 2014. 526 с.
Pro bukhhalterskyi oblik ta finansovu zvitnist v Ukraini [On Accounting and Financial Reporting in Ukraine]: Zakon Ukrainy vid 16.07.1999 № 996. Verkhovna Rada of Ukraine. Available at: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/996-14#Text (in Ukrainian)
Pro zatverdzhennia Natsionalnoho polozhennia (standartu) bukhhalterskoho obliku 1 “Zahalni vymohy do finansovoi zvitnosti” [On Approval of National Accounting Regulation (Standard) 1 “General Requirements for Financial Reporting”]: nakaz Ministerstva finansiv Ukrainy vid 07.02.2013 № 73. Verkhovna Rada of Ukraine. Available at: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/z0336-13#Text (in Ukrainian)
Mizhnarodnyi standart bukhhalterskoho obliku (MSBO 8). Oblikovi polityky, zminy v oblikovykh politykakh ta pomylky [International Accounting Standard (IAS 8). Accounting Policies, Changes in Accounting Estimates and Errors]. LIGA:ZAKON. Available at: https://ips.ligazakon.net/document/mu17031 (in Ukrainian)
Sherstiuk, O. L. (2001). Oblikova polityka yak osnova formuvannia finansovoi zvitnosti [Accounting policy as a basis for financial reporting]. Rehionalni perspektyvy, no. 2–3 (15–16), pp. 98–100. (in Ukrainian)
Veryha, Yu. A., & Voloshyn, A. M. (2008). Bukhhalterska finansova zvitnist pidpryiemstva [Financial reporting of an enterprise]. Yu. A. Veryha (Ed.). 2nd ed., revised and supplemented. Kyiv: PP “Vydavnychyi dim «Kompiuterpres»”, 472 p. (in Ukrainian)
Lebedzevych, Ya. V. (2001). Vplyv oblikovoi polityky pidpryiemstva na dokhody ta rezultaty diialnosti [The impact of enterprise accounting policy on income and performance]. Visnyk ZhITI, no. 15, pp. 155–162. (in Ukrainian)
Storozhuk, T. M. (2009). Oblikova polityka pidpryiemstva: sutnist ta pryznachennia [Enterprise accounting policy: essence and purpose]. Naukovyi visnyk Natsionalnoho universytetu DPS Ukrainy (ekonomika, pravo), no. 3. (in Ukrainian)
Chyzhevska, L. V., Polishchuk, I. R., & Sarhan, S. S. Oblikova polityka yak instrument upravlinnia finansovymy rezultatamy pidpryiemstva [Accounting policy as a tool for managing the financial results of an enterprise]. Electronic repository. Available at: http://eztuir.ztu.edu.ua/123456789/8142 (in Ukrainian)
Butynets, F. F. (Ed.). (2003). Teoriia bukhhalterskoho obliku [Theory of accounting]. Zhytomyr: Ruta, 444 p. (in Ukrainian)
Butynets, F. F., & Maliuha, N. M. (Eds.). (2005). Bukhhalterskyi oblik: oblikova polityka i plan rakhunkiv, standarty i korespondentsiia rakhunkiv, zvitnist [Accounting: accounting policy and chart of accounts, standards and correspondence of accounts, reporting]. Zhytomyr: Ruta, 512 p. (in Ukrainian)
Podolianchuk, O. A. (2008). Oblikova polityka ta yii vplyv na dokhody silskohospodarskykh pidpryiemstv [Accounting policy and its impact on the income of agricultural enterprises]. Ekonomika APK, no. 4, pp. 103–108 (in Ukrainian)
Prodanchuk, M. A. (2014). Oblik u systemi upravlinnia ahrarnym biznesom pidpryiemstv [Accounting in the agricultural business management system of enterprises]. Kyiv: NNTs IAE, 526 p. (in Ukrainian)
